央行数字货币发展缓慢：芬兰央行Avant卡的先驱之路与实际推广挑战

Avant卡：独特的“先行”尝试

Avant 卡有其独特之处。它所存储的钱是由芬兰央行进行背书的，而非商业银行。芬兰央行宣称这种卡是世界上第一种央行数字货币，这一行为既大胆又新奇。持卡人没有该行的账户，卡的货币价值是通过插入的实体芯片来进行追踪的，这种方式颠覆了传统银行卡模式，在数字货币的探索初期具有开创性意义。

Avant 卡出现于特定背景之下。当时，现金使用明显减少。加密货币兴起，既带来新金融活力，也带来新挑战。然而，Avant 卡虽有创新举动，但在整个数字货币大格局中，也只是一次较独特的尝试。

全球央行的探索冲动

当下，现金的使用量在持续降低。加密货币凭借其特有的魅力，得以迅速发展。与此同时，Facebook 准备推出数字货币 Libra 的消息，引发了极大的轰动。在这样的背景下，各个国家的央行都开始行动起来，急切地去寻找方法，其目的是避免丧失对金融系统的掌控。于是，CBDC 的研发成为了众多央行的研究方向。

这种探索冲动的背后，一方面是为了争夺未来的金融主导权；另一方面是要维护现有的金融格局的稳定。各国都不希望在这场金融变革的浪潮中落后，因此纷纷加大对资源的投入，其目的是在 CBDC 领域掌握主动权。

CBDC的质疑声浪

CBDC 的发展态势较为迅猛，不过质疑的声音也在不断增多。政客以及央行官员开始对其意义和价值进行思考。去年 1 月，英国上议院的一份报告称尚未找到英国需要零售型 CBDC 的具有说服力的依据。今年 3 月，瑞典央行发布的 900 页报告指出，在高度“无现金国家”发行电子克朗的理由并不充分。

这些质疑是有依据的。他们主要从以下角度进行考量：金融安全以及国家经济的实际需求等。发行 CBDC 可能引发的风险和不确定性，比如金融体系的稳定性以及技术安全等方面，是他们关注和担忧的重点。

中国数字货币亮点

中国有望成为全球率先应用数字货币的主要经济体，这一点引起了广泛关注。中国人民银行已提交了 100 多项关于数字货币的专利申请，还开展了一系列试验，在部分城市及一些应用场景中投入了电子人民币供人们使用。这些试点测试进展顺利，之后民众能够迅速下载到政府发行的数字钱包。

官方数字钱包与商业支付应用存在差异。它如同在央行开设了一个账户，其可靠程度和现钞相同。这既为民众提供了新的支付方式供其选择，又体现出中国在数字货币领域稳步前行以及创新发展的模式。

数字货币对银行的挑战

数字货币的发展或许会给银行带来困扰。有人认为，民众有可能将储蓄账户中的存款取出，接着直接存入极为安全的官方电子钱包。这种情况会对银行传统的存贷业务造成影响，也会对银行现有的盈利模式构成挑战。

如果这种情况频繁出现，银行就需要重新审视自身的业务结构，同时还要去寻觅新的能够盈利的增长领域。并且，这会促使银行提升服务质量，增强创新能力，以应对数字货币时代带来的新挑战。

CBDC的潜在影响与前景

从全球视角而言，目前尚不能确定 CBDC 的普及是否会对银行系统的核心竞争力带来破坏。在其首次出现的时候，其影响力是较为有限的。然而从长远来看，它有改变央行实施货币政策方式的可能。如果数字货币完全替代了现金，那么在理论上，央行能够获得新的权力。例如，央行可以将利率降低到零以下，还可以实现“民主化”央行资金等。

这些潜在影响显示出 CBDC 前景广阔，不过也存在诸多不确定性。未来，CBDC 将如何发展，以及怎样与现有的金融体系融合，依然是各个国家需要研究和解决的重要问题。